Максимальна просадка
Найглибше падіння вартості від піку до наступного дна, у відсотках.
Максимальна просадка (max drawdown) вимірює найгірший історичний епізод збитку: на скільки відсотків вартість впала від свого найвищого пункту (піку) до найнижчого пункту, перш ніж встановити новий пік. Її наводять як від'ємне значення, напр. −60%. Це ключова міра «болю» стратегії чи портфеля, яка показує, наскільки глибоке падіння довелося пересидіти. Пов'язаний із нею «час під водою» каже, як довго вартість залишалася нижче попереднього піку. Пам'ятай про арифметику відновлення: після падіння на 50% потрібно +100%, щоб повернутися до вихідної точки. Просадка описує минуле й залежить від довжини зібраної історії, чим вона коротша, тим менш надійне число. Це інформаційна міра, не прогноз і не сигнал.
Простими словами
Найглибше падіння, яке портфель пережив від вершини до дна. −60% означає, що в найгірший момент вартість впала більш ніж удвічі. Чим глибша, тим більше треба відновити.
Приклад
Портфель зріс до 10 000 USD, потім впав до 4 000, перш ніж відновитися, макс. просадка = −60%. Повернення з 4 000 до 10 000 потребує +150%, тому глибокі просадки важко відновити.
Інші назви: max drawdown, maksymalne obsunięcie, obsunięcie kapitału, drawdown, максимальна просадка